HOME > ±ÝÀ¶¿¬±¸ > ¼ö·Ï³í¹®

±ÝÀ¶¿¬±¸ (Online) ISSN 2714-0288 / (Print) ISSN 1225-9489
* ÀÌ °Ô½Ã¹°À» °øÀ¯Çϱâ
Á¦ ¸ñ 2018³â  Á¦32±Ç Á¦1È£ CCR-CUSUM °ËÁ¤À» È°¿ëÇÑ ÀÌÀÚÀ²±â°£±¸Á¶¿¡ ´ëÇÑ ½ÇÁõºÐ¼®
ÀÛ¼ºÀÚ °ü¸®ÀÚ ÀÛ¼ºÀÏ 2018.03.31 Á¶È¸¼ö 3598
÷ºÎÆÄÀÏ 32-1-02 ±è±âÈ£ À¯°æ¿ø45-89.pdf (908.96 KB)
CCR-CUSUM °ËÁ¤À» È°¿ëÇÑ ÀÌÀÚÀ²±â°£±¸Á¶¿¡ ´ëÇÑ ½ÇÁõºÐ¼®

±è±âÈ£․À¯°æ¿ø

¡ª ±¹¹®ÃÊ·Ï ¡ª
Àå±âÀÌÀÚÀ²°ú ´Ü±âÀÌÀÚÀ² °£ÀÇ Â÷À̸¦ ³ªÅ¸³»´Â ÀÌÀÚÀ² ½ºÇÁ·¹µå ȤÀº ÀÌÀÚÀ²±â°£±¸Á¶´Â
°æÁ¦ÁÖüµé¿¡ À־ ¹Ì·¡ ÀÎÇ÷¹ÀÌ¼Ç ¹× °æÁ¦È°µ¿¿¡ ´ëÇÑ Á¤º¸¸¦ Á¦°øÇØ ÁÖ´Â ÁÖ¿ä ÁöÇ¥ÀÇ
ÇϳªÀÌ´Ù. º»°í¿¡¼­´Â ¿ì¸®³ª¶ó ±¹Ã¤¼öÀÍ·ü¿¡ ´ëÇÑ ÀϺ°ÀڷḦ ÀÌ¿ëÇÏ¿© Àå´Ü±â ÀÌÀÚÀ²(3°³¿ù
¸¸±â ±¹Ã¤¼öÀÍ·ü°ú 3³â ¸¸±â ±¹Ã¤¼öÀÍ·ü) °£¿¡ ºñ´ëĪ Àå±âÀû °ü°è°¡ Á¸ÀçÇÏ´ÂÁö ¿©ºÎ¸¦ »õ·Î¿î
±â¹ýÀ» ÀÌ¿ëÇÏ¿© °øÀûºÐ°ËÁ¤ÇØ º¸¾Ò´Ù. º» ¿¬±¸¿¡¼­´Â ÀÌ·¯ÇÑ ºÐ¼®À» À§ÇØ Á¤ÁØ°øÀûºÐȸ±Í
(Canonical Cointegrating regression; CCR) ÀÜÂ÷¿¡ ´ëÇÑ CUSUM °ËÁ¤À» ½Ç½ÃÇÏ¿© °øÀûºÐ°ü°è¸¦
°ËÁ¤ÇÏ´Â »õ·Î¿î °øÀûºÐ°ËÁ¤±â¹ýÀ» Á¦¾ÈÇÏ°í ½ÇÁõºÐ¼®¿¡ È°¿ëÇÏ¿´´Ù. µ¿ °ËÁ¤¹ýÀº °øÀûºÐ°ü°èÀÇ
À¯¹«¸¦ ÆÇ´ÜÇϱâ À§ÇØ °øÀûºÐ ÃßÁ¤½ÄÀÇ È¸±ÍÀÜÂ÷¿¡ ´ëÇÑ ´ÜÀ§±Ù°ËÁ¤À» ½Ç½ÃÇÏ´Â ´ë½Å OLS ÃßÁ¤
ÀÜÂ÷°¡ ¾Æ´Ï¶ó CCR ÃßÁ¤ ÀÜÂ÷ÀÇ Àý´ë°ªÀÇ ´©ÀûÇ×À» °ËÁ¤Åë°è·®À¸·Î »ç¿ëÇÏ´Â CUSUM¹æ½ÄÀÌ´Ù.
½ÇÁõºÐ¼® °á°ú ¿ì¸®³ª¶ó Àå․´Ü±â ÀÌÀÚÀ² °£¿¡´Â ºñ´ëĪÀû ÀÌÀÚÀ²±â°£±¸Á¶°¡ Á¸ÀçÇÏ´Â °ÍÀ¸·Î
³ªÅ¸³µ´Ù. Àå´Ü±â ÀÌÀÚÀ² »çÀÌÀÇ °ü°è»Ó¸¸ ¾Æ´Ï¶ó, ´Ü±â °ü°èÀÎ ¿ÀÂ÷¼öÁ¤°úÁ¤¿¡¼­µµ ºñ´ëĪ¼ºÀÌ
Á¸ÀçÇÏ´Â °ÍÀ¸·Î ºÐ¼®µÇ¾ú´Âµ¥, ¿ÀÂ÷Á¶Á¤ ¼Óµµ¸¦ º¸¸é Àå±â ÀÌÀÚÀ²ÀÌ »ó½ÂÇÒ ¶§´Â ±ÕÇüÀ¸·Î
Á¶Á¤µÇ´Â ¼Óµµ°¡ ¿Ï¸¸ÇÑ ¹Ý¸é Ç϶ôÇÏ´Â °æ¿ì¿¡´Â ºü¸£°Ô Á¶Á¤µÇ´Â °ÍÀ¸·Î ³ªÅ¸³µ´Ù.

Çٽɴܾî : Á¤ÁØ°øÀûºÐȸ±Í, CUSUM °ËÁ¤, ºñ´ëĪ ÀÌÀÚÀ²±â°£±¸Á¶
JEL ºÐ·ù±âÈ£ : C12, C22, E43

 

Á¦32±Ç Á¦1È£ ¿É¼Ç½ÃÀå ÅõÀÚÀڽɸ®Áö¼öÀÇ µ¶¸³¼º¿¡ °üÇÑ ¿¬... 2018.03.31
Á¦32±Ç Á¦1È£ °æ±âº¯µ¿¿¡ µû¸¥ »ç¾÷ü ±Ô¸ðº° °í¿ë âÃâ°ú ... 2018.03.31

          
   
ÆäÀ̽ººÏ Æ®À§ÅÍ À¯Æ©ºê
°øÀ͹ýÀÎ °á»ê¼­·ù °ø½Ã: ȨÅýº>¼¼±ÝÁ¾·ùº°¼­ºñ½º>°øÀ͹ýÀΰá»ê¼­·ù>°ø½Ã/°ø°³ ¿­¶÷Çϱâ>°øÀ͹ýÀÎ °á»ê¼­·ù µî °ø½Ã
04171 ¼­¿ïƯº°½Ã ¸¶Æ÷±¸ µµÈ­4±æ 82 ¿¹´çºôµù 4Ãþ TEL: (02)3273-6325, FAX: (02)3273-6366
COPYRIGHT@2007 BY KOREA MONEY AND FINANCE ASSOCIATION. ALL RIGHTS RESERVED